1、关于Meta 800G光模块加单解读：根据产业信息验证，7月中上旬Meta对其核心供应商进行询产，头部供应商产能指引为每家500G万只。考虑到新导入供应商索尔思亦有增量需求，我们预计Meta新一轮需求指引约为1700-1800万只，交付周期为一年，预计贯穿2026-2027（Meta每一轮采购通常为前一年Q4至第二年Q3，并非严格对应完整自然年）。除机架方案光模块配比大幅提升至1：8，8卡服务器组网层数亦有所增加。 2、关于NV下半年1.6T出货指引：考虑到GB300已实现交付，NV下半年1