来源：雪球App，作者： roboroborobo，（https://xueqiu.com/5712584562/305055073）
$英伟达(NVDA)$ $台积电(TSM)$ $博通(AVGO)$
NV 一次90 一次100 给机会买买买（对面顶级投行基本一致研报 都是标普500 纳斯达克 再次重申 我们只看AI ）
nv目前一致预期很简单
第一25Q1是否如同CFO所说 B系列营收超过H系列（这点基本认可了）那就是看估值是否切换到25年 可以顺利破140高点
第二Q4的miss是否证伪（这次我们供应链大跌 无非就是nv两年以来的首次预期miss 主动会后承认Q4的B系列营收缩小到3bn）目前普遍预期还是3~5bn 如果能超预期的B系列Q4达到6Bn+ 那就是超预期 年内可以超过140高点 这个预期需要结合供应链check 大概10月中旬开始 希望有好的消息
第三就是流动性溢价+o1证明推理的需求再度指数级上涨 无视第一第二点 猛干就完事 未来依然星辰大海 至少 现在o1的正式版差不多Q4出 猎户座还早
美股略差的环节是服务器销售和代工商-smci dell这些 但是也没必要太悲观了 好的是鸿海 广达这类odm 毕竟h200模组也可以自己下场做了 而GB200更加大收益
美股弹性还是美国替代系列 比如美国的光铜液冷还有intel这种脱节的辣鸡 美股流动性溢价弹性肯定在这里 基本面倒是不怎么样（有点像我们国产替代那种情绪加成）
配件光铜代工 好的还是在我们国内 虽然我知道A股资金看不上 毕竟我们这种市场 机构和基本面也不主导 炒炒辣鸡算了（就好比重组并购 明知道跨行业不支持 越离谱越涨 越实在的越不动）
说真的你们要是天天持有美股台股 哪会天天问我那么多问题 那么悲观 还是市场整体的问题 还有朋友留言说研究没用 研究怎么没用 我做美股不是好好的
A股好的一点是什么东西都给你猛干 可能一两周直接翻倍 差的一点就是退潮和情绪差了 给你立刻腰斩起步 美股是每天涨几个点 最后躺平一年后 发现直接翻倍或者每天还是新高
