来源：雪球App，作者： 小卡叔，（https://xueqiu.com/9508203182/304922368）
希望转2今天跌了超过5%，我在2月份那波行情的时候，把希望转2和恒逸转债都卖了。主要是那波大盘债下跌的不太多。而本轮下跌大市值债受伤比小市值更厉害。而今天跌的不少的两只山鹰债。看了一下成交，我是去年卖的，鹰19是10月112卖的。距离8月最后一次买入还亏了3块钱。
当时就觉得波动有点鸡肋，没想到今年跌的挺多。前些天我还说过他们风险没有排除干净，因为山鹰的承诺兑现的并不多。
还有就是山鹰转债其实时间很短了，但是他们还在下修躲回售。要知道现在回售是100元，到期是115元。至少在当前阶段触发回售，甚至成功回售能节约一大笔钱，可是公司居然不愿意触发回售，可见他们目前是真没钱。
还有一个风险在于，岭南债小额折价兑付居然就这么安全过去了。没有听到任何追责的消息。
未来还在犹豫的高负债企业会不会也想，我们干嘛要还钱？毕竟证券时报都说了，不还钱是高质量发展的一大步。
从违约的角度，我个人认为类似希望恒逸这种有实力的企业，最终违约的概率并不大。但是当前市场就是对这种巨额存量和负债率高的企业不友好。所以我们也要顺应形势，不要贸然买这种大债，也不要以会不会实际违约作为判断来决定买入。
因为当前的行情，下跌不是因为最终违约风险导致的，而是这些企业更容易被说鬼故事，出现阶段性下跌也是很难受的事情。
周末去超市，我感觉好像猪肉的销售价格又跌了一点，当然也没有回到以前的低价。可是对于盈利一直不稳定的新希望，万一未来猪肉价格表现不佳，企业的经营难言反转。
市场上能防守的品种，至少现在看还是安全、短期的小债。
等权连续跌了有七天了，咋说呢，我不贸然看空，毕竟很多债很便宜了，我也谨慎看多，情绪杀也不知道底在何处，希望大家多关注换仓的机会吧。
