来源：雪球App，作者： 大杨线，（https://xueqiu.com/1939611902/301337298）
好像又有三个星期没有正儿八经写贴了（上贴评论里边一直有说话的），还是写一点给股友们打打气。不想发贴一则是七月初被连续删帖有点心凉，二则行情确实也不好，本周有几天地量都已经不足5000亿了，多说也没用，呵呵。
七月初的帖子我明确的说过一段话：
“大家应该还记得春节前后，我多次说了满仓满融，美美的抄到了最低点，随后国城矿业000688反弹一倍多，中矿资源002738也反弹一半多。虽然春节后很长一段时间我依旧说满仓满融，但我也多次解释，指的是春节前后最低点满仓满融的筹码一点没减，随着股价大幅反弹，可融资的金额也大幅增加了，并没有越涨越加仓。老朋友都知道我的爱好是越跌越加仓，只要有钱加，股价跌我一点不生气，没钱加仓了股价还跌才难受。
最近的一个多月，我已经很长时间没有说过一句满仓满融了，长期跟踪我的朋友，清晰的知道我的文字表达习惯，我不会也不可能自己唱空自己的，那就是可能还满仓，但融资加仓的部分减仓了或者光了。
今天我又清晰的说，我又一次满仓满融了！国城矿业000688和中矿资源002738若再跌，我得想办法去另外融资了，比如房子抵押贷款；或者站大街去吧，体能不行了，但经验还是丰富的，哈哈”
一个多月以来，虽然大盘和碳酸锂期货还在跌跌不休，但国城矿业和中矿资源还算给面子，明显有资金吸筹，尽管没有大幅反弹，也算震荡筑底，并没有再创新低。这时候一般的股友其实都不用看盘了，不过我到没闲着，正好放暑假了，作为曾经的短线高手经常也融资高抛低吸做点短差，权当娱乐了。
另外我还真的也做好了准备，终于说服傻老婆，办好了房产抵押手续，作为后备资金准备着。这两宝贝基本面我已经研究透彻，非常自信，国城矿业中报预增1300%，中矿资源昨天中报4.7亿多，也证实了她们各自的优秀，只要敢跌我就敢继续融资加仓。
当然这里我也要再强调一遍，虽然号称满仓满融，其实占比75%的超级老大400072众和3是不能作为抵押物的，我的融资比例并不算高，也就20%多，这点再次提醒新老股友看仔细了，我有足够的承受能力的！
炒 fang子 发财的历史已经彻底过去了，股市一定会涨，大涨，这是 社 会 和资本的逻辑决定的，三十年河东三十年河西。严重超发的 货 币 不能永远呆在银行里空转，待不住出来了又消化不了，会出大事的。接下来也只能靠资本市场来驱动大国经济继续前进了，毕竟世界上没有一个 强 国 是靠 地 产 成就的。事实上 Z F 希望股市涨的态度也非常明显了，但积弊太多，还在清理，还在阵痛，但牛市就快出生了，前不久上交所门口的雕塑低头牛，都换成了顶天牛，受到了大家一致的好评。
现在 美 联 储 九月份降息已经成为共识，美股和美元很可能见顶，而人民币已经在升值，美元货币外溢，大A估值在底部徘徊，正好是全球绝佳的投资标的。
今年以来，上 头 也已经做了很多很多，我觉得现在还差最最关键的一条：就是真实的投资者保护！老百姓牛被偷、被抢了，你不能只把偷牛、抢牛的，抓了、罚了就算了吧，你得把牛还给人家，把作恶的大股东罚倾家荡产，全额赔付受害小股东。前几小时就看到一条新闻，上半年查办证券期货违法案件489件 合计罚没款金额85亿余元、超过去年全年总和。但是有一分钱赔付给受害的股民了吗？。。。我等着
碳酸锂期货还在跌跌不休，已经跌破了公认的8-9元的产业平均成本线，这里边有产业资本和炒作资本等各路资本的残酷争斗在里边，涨的时候涨过头，跌的时候也跌过头了，最低点在哪儿，我们小散不可能精确的做出判断。但锂资源大致的价值位置，我们还是可以做出判断的，那就是15-20万是非常合理的价格。
我清楚的记得，2022年下半年，碳酸锂期货达到35万一吨以后，一直到60多万，大部分锂票并没有涨，等碳酸锂回落后锂股票也哗哗的下跌了。那么可不可以，碳酸锂跌破8-9元后，锂票基本也跌不动了，等碳酸锂一反弹，锂票也一路高歌了？
经常看到一些股友说，锂电，光伏产业非常的卷啊，没戏了，但我要说，行业确实受损了，但也把对手行业拉下马。比如电动车就把燃油车干残废了，大规模光伏电站成本开始低于火电站了，发展也会加速，中国光伏、锂电大有一统全球的架势。
电动车以后就是储能上来了，2023年储能的装机规模是电动车的五分之一，但增速是电动车的翻倍，等大国和全球储能规模起来后，电网负荷的削峰填谷，对电网的意义是划时代的，只是一般人还没有这个认知，储能的装机规模也远远大于电动车。
所以锂资源远远没有过时，更不会长期过剩，熬过了这段时间，就又是锂短缺时代。锂电行业还在高速增长，按年增30%左右需求，现在的矿山也就能开采二三十年左右！
也有股友说，锂电池是可以回收的，我也要说，回收不是那么容易赚钱的，格林美布局十多年了，也赚不了钱。这一块不用太过虑，回收锂的成本和品质都不行，碳酸锂15万一吨以下根本没有戏。再说难听点，铜，铁等回收比锂容易多了，也不影响价格一直涨啊。煤炭、石油的储量大多了，都已经确定是没落能源了，价格也没见跌，尤其原油，2刀的开采成本，照样卖80刀，无他，垄断度高而已！
目前锂资源的重要性已经越来越被认知，全球都当做国家战略来对待了，重要性和垄断度，都会越来越增强的。当前塞尔维亚在大罢工抗议锂矿开采，前不久南美玻利维亚在为了锂资源在闹了一次政变，而前几月，我们的锂资源双雄赣锋锂能002460和天齐锂业002466，在墨西哥和智利的大量锂资源权益，则被当地侵占和没收了，我想咱们国家也不会不管赣锋锂能002460和天齐锂业002466的，但客观的说，美洲是老美的势力范围，有点力不从心。咱中矿资源在非洲，那是我们的势力范围，国城矿业锂资源在四川，更是高枕无忧了。
前面评论里边我也说了，全球最大锂矿商美国雅宝（Albemarle）出了中报，虽然二季度碳酸锂交易价格10万左右，还是亏损了2亿，也终于抗不住下跌压力，主动暂停了澳洲锂矿项目建设，并停掉当地另一条生产线，该厂主要是生产电池级氢氧化锂。
这很可能会是一个里程碑事件，接下来会有更多的锂资源企业停产的，毕竟锂资源是有限的，很多锂企业取得锂资源也是化了大本钱的，不可能长期亏损卖，放着又不会烂。
这和我前段时间满仓满融国城矿业000688和中矿资源002738的分析和决策相吻合，锂资源股票的价格，也会超前于碳酸锂的价格先行止跌的！
稍稍对锂电有些研究的人，都知道雅宝拥有全球最好的锂辉石矿和盐湖，居然也亏损了，可见国外其各项费用还是非常高的，那才是真实的成本。我多次说了，那些无脑叫嚣国外碳酸锂生产成本才三万、四万的，无知！也有一些说我国盐湖提锂成本可以做到3-4万一吨，一部分是不明就里，另一部分是别有用心。盐湖的全成本不可能低于8万甚至10万的，主要在于基础设施的折旧费用，还有就是老卤在产量很小时候也没有记入成本，记在钾肥等的成本里边。这就是十几年了，盐湖锂全国才几万吨产量的真实原因。
但咱国城矿业000688的成本可以达到五六万一吨碳酸锂，中矿资源002738的成本也可以到六七万一吨碳酸锂，优中选优的。。。
根据 SMM 统计数据，1-6 月国内碳酸锂累计产量 298,464 吨，累计同比增加 46.71%，表明市场对锂盐的需求依然强劲。需求端的增长同样显著，上半年国内三元材料、磷酸铁锂等正极材料产量明显增长，尤其是磷酸铁锂产量同比增长 60.14%，成为推动锂盐需求增长的关键因素。钴酸锂、锰酸锂等正极材料也保持了稳健的发展势头，
为产业链的稳定运行提供支持。
动力电池市场同样展现出较好的增长态势，根据中国汽车动力电池产业创新联盟发布数据显示，今年上半年我国动力电池累计销量 318.1GWh，累计同比增长 26.6%；累计装车量 203.3GWh,累计同比增长 33.7%。出口方面，今年上半年，国内动力电池累计出口量达 60GWh，同比增长 8.2%。其中，磷酸铁锂电池出口量为 23.9GWh，同比增长 48.6%；三元 电池出口量为 35.6GWh，同比下滑 9.3%。技术路线上，磷酸铁锂和三元电池仍为主流，上半年国内磷酸铁锂电池占总装车量的 69.3%，同比增长 39.3%，高于三元电池 30.6%的市占率。
“新型储能”在 2024 年首次被写入政府工作报告，标志着发展“新型储能”将成为当下乃至今后相当长的一段时期内我国经济社会发展的重要任务之一。近年来，随着我国新能源发电规模的持续增长，各类新型储能技术性能指标不断提高，部分技术处于国际先进水平。根据高工产研储能研究所（GGII）调研统计，上半年我国储能锂电池出货量
116GWh，同比增长 41%，预计 2024 年全年储能锂电池出货量超 240GWh，其中电力储能将成为 2024 年增长最主要驱动力。随着世界各国“双碳”目标的临近，各国政府正加速低碳经济发展，储能行业作为清洁可再生绿色能源，正在迎来较大的市场增长空间，从而成为拉动锂产业增长的新动力。
超级老大400072众和3，停牌重整基本完成了，但消息面上还是没有动静。听说上半年矿石挖了不少，现在采矿能力已经达到每月10万吨以上了，但运输有点难，也有点舍不得直接卖原矿石，堆积着等自己100万吨的选矿投产，可能中报的业绩不会太好，呵呵。
国城矿业000688，基本面前面说很透了，矿山和新能源两大主业。矿山在传统铅锌等有色金属的基础上，重点发展东升庙多金属硫铁矿利用的钛白粉项目和宇邦矿业银矿开发建设；新能源领域，通过布局马尔康金鑫矿业和在德阳-阿坝生态经济产业园（以下简称“德阿产业园”）开展 20 万吨/ 年锂盐项目，一期工程6万吨即将开工。东矿所在矿区东升庙多金属硫铁矿系大型锌硫矿
床，硫铁储量、锌储量位居全国前列，为国家级绿色矿山
企业。东矿作为公司目前主要的矿产资源开采及销售主
体，其选厂的生产设备及生产工艺已平稳运行多年，原矿
石中各种金属的选矿回收率较为稳定，有效保证了可持续
生产经营能力。东矿现已拥有 350 万吨/年的采矿证，目
前正在通过技改扩建将采选处理能力提升至 350 万吨/年，
后续将在稳定开采铅锌矿的基础上，加大对硫铁资源的开
发。投资30多亿的钛白粉项目已处于试运行阶段，项目达产后将实现年产 20 万吨钛白粉。
横向比较，20万吨钛白粉值25市值。
宇邦矿业所拥有的银多金属矿为目前国内备案储
量最大的银矿，该矿备案的银金属储量排名亚洲第一、全
球第七。宇邦矿业现有采矿许可证的生产规模为 825 万吨
/年，根据相关可研报告，达产后可年产银金属约 580 吨。
截至 2023 年底，宇邦矿业采矿权内保有矿石量 15,717.4
万吨，银金属量 17,965 吨，锌金属量 1,866,355 吨，铅金
属量 841,477 吨，未来增储前景良好。
宇邦矿业坚持安全发展理念，严格落实安全生产主体
责任，在安全生产的前提下，分阶段提升产能，逐步落实
825 万吨/年采选的中长期建设规划，陆续形成产业规模优
势，实现安全高效低成本开采，创造良好的经济效益。
横向比较同类，100吨白银大概就值20亿市值。
金鑫矿和锂盐不多说了，以前说太多了。一句话，现在106亿的市值，真的不可思议。。。
中矿资源002738基本面前面也说烂了，昨天公布了中报，昨天早上还举行业绩说明会，300多家机构参会，我也听了录音，预期中的优秀！中报和业绩说明会，详细其实没啥可说的，就是优秀！业绩4.7亿，在一众巨亏的锂票中，鹤立鸡群。 上半年自有矿共实现锂盐销量16,798.67吨，简单计算单吨成本6.1万，还能有35%的毛利率，业绩说明中又说成本能5.5万一吨，当然不是完全成本吧，但确实很低了，这里指的200万吨锂辉石提炼的成本。200万吨透锂长石的成本更高一些，上半年基本就没有多少生产，只是卖了5000吨超高利润的技术级精粉，这个是独有的技术，聪明啊。
总之，中矿资源优秀的管理层，成本管控能力很强，财务结构也很安全，资产负债率才23%，每月还有白花花银子进账。
中矿资源的优秀有目共睹，近期共有6家机构给出评级，买入评级5家，增持评级1家；机构目标均价为41.17。
除了主业锂，中矿资源的銫铷产能全球垄断，公司是全球铯铷盐精细化工领域的龙头企业，每年利润稳定递增20%左右，今年大概有6亿收益。世界权威学术期刊《Science》提出，铯作为添加剂应用在钙钛矿电池薄膜中可大幅提高太阳能电池组件的功率转换效率（PCE）和环境稳定性。根据第二届全国太阳能电池材料与器件大会《论文集》数据显示，在钙钛矿电池薄膜中添加新戊酸铯可将老化 1,900 小时后的电池光电转换效率保持在初始值的 80%以上。未来，随着全球科学技术的进步和对相关领域高品质需求的提升，铯、铷盐产品的应用空间和市场规模将进一步拓展。。。
打听到消息称，今天下午赞比亚总统出席了铜矿开工仪式，可见重视，明后天应该有报道出来。赞比亚的 Kitumba 铜矿项目，根据 2015 年 7 月 29 日第三方独立机构出具的符合澳大利亚 JORC 规范（2012 版）的资源量估算报告显示，Kitumba 铜矿区累计探获的保有铜矿产资源量为 2,790 万吨，铜金属量 61.40 万吨，铜平均品位 2.20%。2024 年 7 月 27 日，公司已完成全部交割工作，拥有 Kitumba 铜矿项目 65%的权益。Kitumba 铜矿的开发将为公司中长期发展提供新的利润增长点，明年低产铜五万吨，加上其他三个小铜矿，权益产能5万吨，按目前铜价利润10亿以上。
前几天法国奥运会举行，我在大学时候参加过1500米，3000米和5000米比赛，还有一个校记录，所以特别喜欢看长跑。荷兰有个女子选手哈桑，这妹子是东京奥运会的5000，10000金牌得主，跑步很有意思，就是从来不显山露水，就是跟在第一梯队的最后边，到后半程接近终点才发力。法国奥运会哈桑应该也有能力5000，10000拿金的，但她没拼，只是轻轻松松的拿了铜，后来才发现她有新目标了，又拿了马拉松的金牌。哈桑的特点就是潜伏，但目标非常清晰，像极了我们长线投资，呵呵呵。。。
