美国AI资本支出持续超预期，AI商业模式跑通，让美股AI产业链映射标的连续大涨，在大涨背后，更应该看到中国的AI也在努力追赶。寒武纪有没有加单，690在9月回不回片，并不重要，重要的是我们也有自己的英伟达，R2在不在8月发布，本身只是由追赶者变超越者定价的，chatgpt-5的预期很一般，单我们是不是可以预期R2一定比它好呢？ 只要R2还没发布，就可以笃定一定超越GPT-5，AI叙事就可以讲下去。 美国AI资本支出持续超预期，AI商业模式跑通，让美股AI产业链映射标的连续大涨，在大涨背后，更应该