原创 飙叔科技洞察 2025-05-22 18:10 广东
一直以来，印度都自称是“中国制造”的替代者，妄图复制中国改革开放的崛起之路。梦想很丰满，但现实却更骨感。
一直以来，印度都自称是“中国制造”的替代者，妄图复制中国改革开放的崛起之路。梦想很丰满，但现实却更骨感。
5月15号，正在卡塔尔进行国事访问的美国总统特朗普，就苹果准备在印度扩大生产一事，表明了自己的态度：苹果不得在印度扩大生产线，而且必须把生产搬回美国，以此扩大或提升美国的就业，并且帮助美国实体经济的发展。
这是一个强烈的信号，苹果在印度的扩张也面临着美国国内强烈的政治压力。对苹果来说只有两个选择，其一：乖乖听话，将苹果生产线搬回美国本土，但巨大的成本压力以及产业链鸿沟基本不现实。根据摩根士丹利分析：若全程在美制造，一支iPhone 售价可能高达3500 美元。
其二：就是将原本集中于中国的产业链进行全球分散。根据摩根士丹利数据：目前苹果87%的iPhone、80%的iPad与60%的Mac仍在中国制造，而这三项产品贡献苹果总收入的75%。从2019年算起，苹果实施“产业链多元化”已经过去将近6年，其不仅在印度布局，同时在越南、巴西也生产相关产品。如根据巴西商业杂志《Exame》的最新报道，为了规避美国政府的进口关税，苹果公司已决定提高巴西的iPhone产量。
也就是说，作为全球产业链管理最成功，对产品制造要求最严格的苹果来说，印度也只是其中一个选择而已；当面临美国国内巨大压力的时候，果断“抛弃印度”仅是举手之劳而言，因为，印度并不具备“中国制造”的完备性以及不可替代性。
这其实只是印度工业化地位的具体例子。从整体来看，印度并不具备强大的工业实力，其工业化程度依然较低。从2024年数据来看，即便有苹果、三星等巨头企业在印度设厂，其制造业产值在GDP中的占比仍仅为14.2%，大量工业产出仍依赖于建筑业与采矿业。印度经济真正的支柱依旧是服务业与农业；具体而言，服务业占据了印度GDP的54.7%，而农业则提供了40%的就业岗位。
农业就业人数多当然也可以理解为“工业化潜力巨大”，但“硬伤”几乎无法克服——印度电力极端短缺。2024年印度的全年发电量为1.82万亿度，相比中国2024年发电量突破了10万亿度，印度发电量不到中国的20%。这使得工业用电极不稳定，比如位于古吉拉特邦的纺织工厂，由于电力供应的不稳定性，每年导致约4.5亿美元的货物产量减少。
另外众所周知的基础设施落后问题，导致物流成本高、效率低下。在印度，物流业贡献了GDP的14%，相比之下，这一比例在其他国家往往低于10%。
再叠加上“外资坟场”的声名在外，整体来说，印度制造业缺乏独立的生产能力，高度依赖国外零部件的进口，并在本土工厂进行后续加工。简单来说，目前所谓“印度制造”大部分仅是组装厂而已。
当然，以上所说的电力短缺、基础设施以及产业配套等问题并非今时今日才有的，这些“内伤”只是决定了印度工业化之路远非想象的美好，甚至是要遥不可及。但近日发生的——印巴冲突，则彻底断送了“印度制造梦”。
印度在印巴冲突中惨败已然是事实，在地缘政治上的影响不言而喻。对全球而言，通过此次冲突明白了两件事：
其一，印度在整个南亚次大陆的“绝对霸权”摇摇欲坠，这意味着整个地区的“冲突”或将随时爆发，也就是说印度周边不太平了，试问这种情况之下诸如苹果、三星这些大资本还会继续下注印度吗？毕竟资本最担心的就是不安全。
其二，印度被美国抛弃了，本来印度想乘着现在美国正在打压中国的机会，承接一大部分国际产业转移的红利；其实此前美国也确实有意给印度创造了不少机会。但通过这次，让美国彻底明白“印度终究是扶不起的阿斗”，不仅无法牵制中国，甚至在制造业上替代中国也几乎不可能；于是美国放弃了，这从中美瑞士谈判的结果可见一斑。
因此，对印度而言，原本占据天时（中美贸易+关税战）、地利（地缘政治左右逢源）、人和（国内劳动力潜力巨大）的绝佳条件，但现在一手好牌彻底打烂了，这或许就是“国运不在”吧！
