今日券商晨会聚焦市场热点，银河证券看好AI重塑电子行业生态，推动硬件更新迭代，特别是AI算力、SoC、PCB等板块。华泰证券关注特高压加速推进，设备商有望受益。天风证券建议中长期关注“AI+出海+卫星”的投资机会，包括海外AI、国产算力、海缆及卫星互联网等领域。市场表现方面，三大指数涨跌不一，成交额有所缩量，港口、光伏设备等板块表现较好，军工、商业航天等板块跌幅居前。

💻银河证券：看好AI驱动电子行业发展，并推动相关硬件的更新与迭代。一季度AI基础设施建设带动AI算力、端侧SoC、PCB等板块业绩高增长。消费电子板块在国家补贴政策刺激下表现良好，苹果产业链业绩稳健增长，液态金属、AI眼镜等创新有望推动供应链业绩提升。元器件板块整体一季度受下游政策补贴刺激需求强劲，二季度整体依然维持平稳。

⚡华泰证券：关注特高压项目加速推进。全国电力统一大市场加速推进，特高压与背靠背项目是实现电网互联互通的关键，预计年内有望核准5-6条特高压直流、3-4条特高压交流及5-6个背靠背项目。“十五五”期间年均有望开工6-7条特高压，核心设备商有望持续迎来订单大年。

🚀天风证券：中长期建议关注“AI+出海+卫星”核心标的。海外AI核心方向如光模块&光器件、液冷等领域值得重视，国产算力线如国产服务器、交换机、AIDC、液冷等方向核心标的建议积极关注。海风行业国内加速复苏，海外出海具备良好机遇，积极把握产业变化。看好卫星互联网产业后续发展。

财联社5月14日讯，市场昨日高开低走，三大指数涨跌不一。沪深两市全天成交额1.29万亿，较上个交易日缩量169亿。板块方面，港口、光伏设备、环氧丙烷、银行等板块涨幅居前，军工、商业航天、轨交设备、小金属等板块跌幅居前。截至昨日收盘，沪指涨0.17%，深成指跌0.13%，创业板指跌0.12%。

在今天的券商晨会上，银河证券表示，看好AI+重铸电子行业生态，并推动相关硬件更新与迭代；华泰证券指出，特高压提速在即，设备商或显著受益；天风证券提出，中长期建议持续重视“AI+出海+卫星”核心标的的投资机会。

银河证券：看好AI+重铸电子行业生态，并推动相关硬件更新与迭代

银河证券指出，梳理电子行业一季度，AI基础设施建设所带动的相关硬件如AI算力，端侧SoC，PCB等板块保持了业绩的高增长，看好AI+重铸电子行业生态，并推动相关硬件的更新与迭代。消费电子板块受到国家补贴政策的刺激淡季不淡，苹果产业链业绩稳健增长，行业后续多重创新包括液态金属、AI眼镜、光学创新等有望推动相关供应链业绩持续提升。元器件板块整体一季度受下游政策补贴刺激需求强劲，二季度整体依然维持平稳，包括面板、LED、被动元件等整体供需平衡，龙头公司经营稳健。

华泰证券：特高压提速在即，设备商或显著受益

华泰证券指出，全国电力统一大市场加速推进，特高压与背靠背项目作为全国电网网架实现互联互通的关键，预计推进节奏加快在即，年内有望核准5-6条特高压直流、3-4条特高压交流及5-6个背靠背项目，“十五五”期间年均有望开工6-7条特高压，核心设备商有望持续迎来订单大年。

天风证券：中长期建议持续重视“AI+出海+卫星”核心标的的投资机会

天风证券表示，中长期建议持续重视“AI+出海+卫星”核心标的的投资机会：海外线AI核心方向如光模块&光器件、液冷等领域值得重视，持续核心推荐；此外国产算力线如国产服务器，交换机，AIDC、液冷等方向核心标的建议积极关注。海风行业国内加速复苏，海外出海具备良好机遇，积极把握产业变化，核心推荐海缆龙头厂商。近期看到卫星互联网产业国内动态进展呈现，看好后续产业受催化拉动。