导读：①昨日市场放量普涨，沪指重返 3300 点，今日金融政策发布会或提振情绪，关注震荡轮动；②科技股爆发，机器人概念活跃，关注低位补涨；稀土受出口管制推动，关注高壁垒、高弹性企业；③鸿蒙概念领涨，带动风险偏好，可关注关联 AI、物联网等题材及国产自主可控概念扩散机会。
昨日市场放量普涨，三大指数均涨超1%，量能也放大至1.3万亿之上。目前沪指已重返3300点，距离回补完3319点缺口仅一步之遥。消息层面，今日上午9点将举行新闻发布会介绍“一揽子金融政策，支持稳市场稳预期”有关情况，有望进一步带动市场情绪。不过随着指数一路反弹高度已然不低，若无持续性的增量资金入场，想要再度开启一轮指数行情或具一定难度，对于当前市场仍先以仍以震荡轮动结构看待为宜。
盘面上，科技股方向全线走强，机器人概念股反复活跃。南山智尚、嵘泰股份、日盈电子等个股涨停。招商证券表示，人工智能是大国博弈的必争之地，机器人作为人工智能的终极载体有望充分受益。不过需注意的是像假期中受到热议的外骨骼机器人概念股并虽然保持活跃但没有进一步加强，整体的机器人板块内部还是以轮动为主，对于机器人仍可留意一些尚处低位个股的补涨机会。
稀土板块同样涨幅居前。消息面上，自中国宣布对7类中重稀土相关物项实施出口管制后，稀土金属价格在数周内达到了创纪录的高位。当前稀土板块处于基本面与情绪面共振阶段，价格中枢提升但权益端尚未充分反映，建议关注技术壁垒高、产能弹性大的相关企业。此外2025年人形机器人开始进入量产阶段，若按照远期1亿台人形机器人销量，远期增量空间约 20—40 万吨。
此外，鸿蒙概念股的走强同样引人瞩目，常山北明2连涨停，拓维信息、软通动力、润和软件等容量标的同样涨幅居前。作为市场高人气方向，鸿蒙概念成功带动了市场风险偏好的提升。后续可重点留意与鸿蒙系统相关的 AI、物联网、智能驾驶等题材。此外，值得关注的是，鸿蒙概念的走强会能否再度带动国产自主可控概念的热度上升，若跟随上述逻辑，信创、芯片、软件国产化等或同样存在在资金扩散炒作的机会。
