港股半导体板块今日集体上涨，中芯国际领涨超5%，华虹半导体等跟涨。消息面上，美国计划对人工智能芯片出口实施新限制，可能影响英伟达等公司。同时，全球半导体产能预计在2025年将显著增加，尤其7nm以下先进制程产能增幅明显。2024年11月全球半导体销售额同比增长20.7%，显示市场强劲需求。分析师看好AI和信创领域对半导体行业的驱动作用，建议关注先进封装、存储龙头以及半导体设备板块。中芯国际作为行业领导者，三季度收入创新高，产能利用率和毛利率均有提升，四季度预计保持稳定增长。

📈 港股半导体板块集体上扬，龙头中芯国际涨幅显著，反映市场对半导体产业的乐观预期。

🚫 美国计划对人工智能芯片出口实施新限制，可能对英伟达等公司产生影响，此举或将加速国内半导体产业的自主发展。

🏭 国际半导体产业协会预测，2025年全球半导体产能将大幅提升，尤其7nm以下先进制程产能增长迅速，预示着市场对高性能芯片需求的增长。

💰 2024年11月全球半导体销售额同比增长20.7%，表明市场需求强劲，行业景气度持续高涨。

🇨🇳 中芯国际作为中国大陆集成电路制造业领导者，三季度收入创历史新高，产能利用率和毛利率均有提升，显示出强劲的增长势头和行业竞争力。

港股半导体板块拉升，截至发稿，龙头中芯国际 (00981.HK)涨超5%，华虹半导体 (01347.HK)涨近4%，宏光半导体 (06908.HK)涨约2%，上海复旦 (01385.HK)、晶门半导体 (02878.HK)涨1%。

消息上，据悉，美国拜登政府计划在卸任前对英伟达 (NVDA.US)等公司的人工智能芯片出口实施新一轮限制。知情人士说，新的规定将对芯片交易设置三层限制，可能最快于周五发布。

此外，国际半导体产业协会(SEMI)估计，2025年全球半导体产能将增加6.6%，达到每月3360万片晶圆规模。因应运算需求不断增长，7nm以下先进制程产能将达到月产220万片，年增16%。据美国半导体行业协会 (SIA) 数据，2024年11月全球半导体销售额达到578亿美元，同比增长20.7%，环比增长1.6%。

国开证券指出，展望2025年全年，AI、信创领域等驱动预计持续强劲，建议关注AI驱动下成长空间有望进一步打开的先进封装、存储龙头，以及充分受益于国产替代、业绩确定性强的半导体设备板块等。

华鑫证券表示， 中芯国际 (00981.HK) 作为中国大陆集成电路制造业领导者和世界领先的集成电路晶圆代工企业之一，稀缺性和重要性不言而喻。公司Q3收入环比+14%，达到21.7亿美元，首次站上单季20亿美元台阶，创历史新高。产能方面，公司新增2.1万片12英寸月产能，促进产品结构进一步优化，平均销售单价上升。整体产能利用率提升至90.4%，毛利率提升至20.5%。根据公司指引，公司四季度收入环比持平至增长2%，毛利率介于18%至20%之间。

编辑/Rocky