来源：雪球App，作者： 拓荒秋拾，（https://xueqiu.com/1574913307/313292026）
记录一下近期的电话会议
1、关于添加量：
固态电池会用更多导电剂，相比常规电池，单GWh添加量至少要增加3倍，全固态增加5倍，而且是高代碳管。
传统液态电池添加量：三元0.3~1.0%，铁锂0.5%。
当前整体渗透率不到20%，未来具备较大空间。
预计5年以后至少会有2000吨的单壁市场，低硅负极向高硅转化，明年主要为低硅（10%含量），后年会有高硅（20%含量）负极出现。高硅体系主要是用单壁。
2、关于出货情况：
今年三季度出货2.3万吨，四季度环比有两位数增长，基本到产能极限。
明年一季度感觉要好于今年一季度。具体情况要等12月份下游客户开完开供应商大会后才能知道明年的预期。
当前出货量主要为1代/2代/3代=4/2/4，未来1代会逐步替换为3代，客户会更倾向于4代和单壁，主要是有快充需求。
当前送样的主要为4代和单壁，目前已经开始慢慢上量。今年A用的比较多，大约10吨/月。
明年为硅碳负极元年，单壁管会快速上量，2027年为全固态元年。
硅碳负极当前主要能够上量的有碳一、璞泰来等，号称做硅碳负极的有几十家，实际能够上量的只有几家。
3、关于产能：
单壁规模：明年100多吨，后年450~500吨，后面会有更多产能规划。未来三四年大概能实现1000吨的产能。
4代规模：未来三四年大概能有大几万吨粉末。每1万吨四代粉末，其中单壁管大概占碳管粉末的7%，大约150吨。
碳纳米正极材料进度较慢的原因：正极材料作为主材，客户认证较慢，同时下游主要为快充，推进较慢。（该项目主要针对海外客户）
单壁管产能进度较慢的原因：2023年形势较低迷，放缓产能进度。生产厂房为甲类厂房，新产能审批较严。预计明年形势较好，新产能明年9月投产。当前产能吃紧，明年3月份大约4吨/月产能。
明年4代和单壁大约1万吨浆料产能，争取做到4代和单壁各1万吨浆料。
未来公司产线的合理布局为70%单壁+30%多壁。
4、关于下游客户：
单壁已经送样至少50家，包括海外主流客户。
LG的21700电池全部为硅碳负极，都需要用碳管，主要为自产，相当于天奈3代水平。今年有部分为天奈供应，明年预计会上量，后年预计会占一半以上。
特斯拉的电池一直由天奈供应。
松下两三年前开始导入天奈的碳管，未来几年正极全部导入碳管，主要是4代产品，负极全部为单壁，天奈目前为唯一认证通过的核心供应商。当前100吨/月需求，通过国内子公司采购。
固态电池：蔚来为第一大客户，主要是3代和4代；清淘第二大客户，主要是3代。海外QS主要为3代、4代和单壁；辉能都是单壁。
海外客户基本一年谈一次价，包括LG、松下、三星、大众等。
5、关于竞争对手：
目前单壁量产的只有天奈和俄罗斯OCSiAl公司。天奈价格大约为OCSiAl公司的75%，长径比为其两倍，分散难度更大，但公司具备分散技术。
海外去俄罗斯化是良机，国内也存在去俄罗斯化（原因未知）的现象，OCSiA公司缺少客户反馈，不利于技术更新，公司与下游客户的交流较为紧密，基本每周都会有交流会。
俄罗斯OCSiAl公司公开产能在新西伯利亚，大约50~75吨，实际可供产能大约30多吨，产品的质量和产量不太稳定，塞尔维亚规划120吨，目前还没有产能。
目前很多公司号称具备单壁碳纳米管产能，实际进行建设的较少，大部分连环评文件都没有。
6、关于研发：
公司比较重视技术研发，继续大力招聘研发人才。研发厂房近1万平米。
200多人的研发人员，有一半在单壁上面。
下一步研发，精进单壁技术，提高长径比，储备碳纳米纤维、碳纳米半导体技术。
碳纳米纤维几乎没有对标公司，海外技术封锁，碳纤维进口价大约3万元/kg。
