本文对当前A股市场进行了分析，认为市场短期内无需休整，增量资金仍在涌入，并看好大科技板块的未来发展。作者指出，市场方向众多，但短期内仍需关注大科技，尤其是自主可控方向，并建议投资者关注高标核心和低位中军。此外，文章还探讨了化债、消费等板块的未来走势，以及垃圾股炒作的合理性，认为在市场回暖初期，垃圾股往往率先上涨，体现出较强的弹性。最后，作者提醒投资者关注市场结构和节奏，并强调文章内容不构成任何投资建议。

🤔 **市场短期无需休整，增量资金持续涌入：** 尽管部分观点认为市场需要短期休整，但作者认为，五千亿市场已过，两万亿市场无需担忧，上周市场分歧加大反而吸引了增量资金入市，市场活跃资金充沛。尤其是抖音、快手等平台持续吸引散户入场，为市场带来增量资金，因此投资者应保持积极心态。市场中存在大量活跃资金，尤其是在抖音、快手等直播平台，这些平台持续吸引散户入场，为市场带来增量资金。这些资金的涌入，使得市场保持了较高的活跃度，短期内无需过度悲观。此外，获利丰厚的资金会更加积极，类似于赌场中手气正顺的赌客，不会轻易离场。他们会持续参与市场，直到获利达到预期或亏损严重才会退出。因此，市场短期内仍将保持活跃状态，投资者无需过度担忧。

🚀 **大科技板块依然是短期关注重点：** 当前市场方向众多，包括自主可控、稀土、化债、消费、券商、新半军等。作者认为，从想象力角度出发，大科技板块是最具想象力的，涵盖范围广阔，符合题材的多个特征，是市场的主线。而化债、消费等板块则需要外资和公募资金的大量进入，这些资金较为保守，需要看到实际数据改善才会积极入场，预计明年二季度以后才会进入主升浪。因此，短期内大科技板块仍是关注重点，尤其是在活跃资金开始“左脚踩右脚”的游戏后，预计会有老资金入场关注自主可控方向，如中国长城和中国软件等。大科技板块的投资机会主要在于其广阔的想象空间和长期发展前景。从硬科技到软科技，涵盖了众多细分领域，符合市场对高成长性板块的追捧。此外，国家政策也对大科技板块给予了大力支持，为其发展提供了良好的环境。因此，投资者可以关注大科技板块中具有核心竞争力和成长潜力的个股。

♻️ **市场回暖初期，垃圾股往往率先上涨：** 作者认为，化债、反转通缩预期是为了帮助濒临破产或已破产的企业和个人恢复生机，刺激消费，让社会充满活力，而不是扶持那些本来就发展良好的企业。因此，炒作垃圾股是为了给这些企业和个人输血，让他们获得发展的机会，从而带动消费，实现内循环。而炒作大蓝筹则难以解决当前问题，且受益群体有限。市场回暖初期，资金往往会流向那些弹性较大的板块，而垃圾股由于估值较低、基本面较差，更容易出现大幅上涨。这与水流的原理类似，水位上涨时，漂浮物首先出现，而沉重的物体则需要水位持续上涨才能浮出水面。投资者可以关注市场回暖初期垃圾股的表现，但需注意风险控制，避免盲目追高。

🔄 **关注市场结构和节奏：** 作者提醒投资者，在当前市场环境下，关注市场结构和节奏至关重要。市场分歧加大时，可视为买入机会，并关注自主可控方向，选择高标核心和低位中军。市场结构是指不同板块和个股之间的相对强弱关系，节奏则是市场上涨和下跌的步伐。投资者需要根据市场结构和节奏，灵活调整投资策略，才能在市场中获得收益。投资者应密切关注市场变化，把握投资机会，并做好风险控制。

⚠️ **本文内容不构成任何投资建议：** 作者明确指出，文章内容仅为个人笔记和看法，不构成任何投资建议，不代表其所在机构的观点，投资者据此操作风险自负。投资者应独立思考，理性决策，切勿盲目跟风。投资者应充分了解自身风险承受能力，并谨慎进行投资决策，切勿盲目追涨杀跌。

来源：雪球App，作者： 古北路烧烤哥，（https://xueqiu.com/9645805866/310927909）

1、要不要歇

周末很多人都看空，说短期要歇息一下了。

没必要。

五千亿的市场都过来了，现在两万亿的市场还怂什么，而且上周明显是分歧加大之后，市场有增量资金入市，两万两千多亿的市场。

经过这一个多月的大涨，一大批获利丰厚的资金，他们只会越来越饥渴越来越积极，你见过拉斯维加斯哪个casino的gambler是刚赚完一笔钱就赶紧跑的，而且感觉手气正顺的时候的。

大家都是玩到玩不动了的时候才慢慢撤出来的，或者一把亏光了才走的。。。

现在活跃资金还很多，尤其是抖快那些直播平台，天天忽悠更多的散户进场，这些都是增量资金，所以大家还是要积极一点。

2、看啥方向

现在市场方向很多，从自主可控的大科技到稀土，从财政刺激的化债到消费旅游，从牛市预期的券商到新半军，等等。。。

从想象力来说，大科技肯定是最有想象力的，大科技的方向非常多，从硬的到软的，这也是符合题材五字口诀的好几个字，主线。

化债消费这些东西，主要还是偏向于地产基建和消费板块，这些都是需要外资和大公募进来的，而他们都是保守主义者，不见兔子不撒鹰，需要等实际的数据得到明显的改善之后才会猛干，所以大概率是要等明年二季度以后才是主升浪。

所以短期来看，依然是看大科技。

而大科技，还是上周四发的那个观点，活跃资金开始玩左脚踩右脚的游戏，而下一波，应该是有old money进来搞以前牛市记忆的自主可控的中国长城和中国软件。

3、干不干投机

周五一分歧，很多人也说短期可能投机要歇一歇，特别是重组要歇一歇，因为交易所又发了个白皮书说重组的事情。

这里跟上一次一样，都是那些自媒体又瞎解读说全是利空，人家是为了规范重组，这是利好上市公司的，自辨真伪。

不干投机难道还去干暂时没有增量资金的机构重仓的基本面票吗？在大公募没有增量资金到来之前，这些基本面的板块抬估值还是有一定的难度的。

4、牛市炒垃圾行不行？

周末跟一些机构朋友们聊天，有一些朋友聊到说，现在市场只炒一些垃圾，有违管理层的初衷。

这里我反驳了一下。

我说本来化债、反转通缩预期，就是为了把那些濒临破产或者已经破产的公司或个人解救起来，本来刺激就是为了让老百姓赚到钱，让社会充满活力。

而不是去扶持那些本来就活得好好的板块和公司的，你说像神华、工农中建交、移动通信等等这些活得好好的公司，现在还需要补血吗？把他们炒起来了能解决现在面临的问题吗。。。。。

现在炒垃圾就是给垃圾补血，让最底层的那些企业和个人能赚到一些钱，这些弹性最大，消费欲望最强的，有钱了才能消费，才能实现内循环。你去炒那些大蓝筹的，他们涨起来了谁受益了？

上面几句话是我乱说的，不理解的，别喷。

5、水来了先涨的肯定是垃圾

我记得去年我就说过。

低迷的市场就犹如一条干涸的河，放水来了，那么先漂浮起来的一定是塑料袋、塑料瓶、纸屑、木头等等垃圾，他们先漂起来先走。

只有等放水放到一定量之后，水位逐渐抬升，然后河里抛锚的、搁浅的或者触礁的大船们才能逐渐浮起来，最后稳健的朝着预期的方向前进，走得更远。

而最早一波涨起来漂起来的垃圾，这个时候已经不知所踪。

所以，你觉得现在到了那个时候吗？

关于明天。

明天开盘若分歧，就是买点。

方向先看自主可控，去弱留强。

抓高标核心，抓低位中军。

最后提醒一下，注意结构和节奏，这个阶段这两个最重要。

好了，今天就酱。

【郑重声明】本文所有内容均不构成任何投资建议。本文仅是个人随心笔记及个人看法，不具有任何指导作用，亦不代表笔者所在机构观点，不具有任何指导作用。据此操作，风险自负。